Salı günü Barclays, Oceaneering International (NYSE:OII) hisselerinin görünümünde bir düzeltme yaparak hisse senedini Equalweight'ten Underweight'e düşürdü. Firma ayrıca fiyat hedefini de bir önceki 22 dolardan 21 dolara revize etti. Derecelendirme ve fiyat hedefindeki değişiklik, şirketin büyüme beklentileri ve serbest nakit akışı yaratma konusundaki endişeleri yansıtıyor.
Barclays analisti, Oceaneering International'ın bu yıl için "%5'ten fazla" olarak tanımlanan orta tek haneli büyüme beklentisinin büyük ölçüde portföyünün defansif yapısından kaynaklandığını belirtti.
Bu özelliğin, şirketin önümüzdeki birkaç yıl içinde offshore upstream harcamalarında beklenen çift haneli artıştan önemli ölçüde faydalanmasını zorlaştırması bekleniyor.
Oceaneering'in gelirlerinin yaklaşık %80'ini oluşturan Enerji segmentleri, genellikle düşük büyüme profiline sahip çeşitli iş kollarından oluşmaktadır. Bununla birlikte, gelirin yaklaşık %25'ine katkıda bulunan ve fiyatlandırmada son yılların en yüksek seviyelerine yükselen uzaktan kumandalı araçlar (ROV) işi bir istisnadır.
ROVs işindeki bu fiyat iyileştirmelerine rağmen, firma net bir kazanç görünürlüğünün olmamasını ve şirket yönetiminin orta vadeli hedeflerinin bulunmamasını endişe nedeni olarak gösterdi. Bu faktörlerin şirketin gelecekteki serbest nakit akışı üretimini potansiyel olarak kısıtlayacağına inanılıyor.
Yeni fiyat hedefi olan 21$, firmanın 2025 FAVÖK tahmininin 6,0 katına dayanıyor ve bu kat değişmedi. Notun Underweight'e düşürülmesi, Barclays'in Oceaneering International'ın ileriye dönük hisse senedi performans potansiyeli hakkında daha az olumlu bir görüşe sahip olduğunu gösteriyor.
InvestingPro İçgörüleri
Barclays'in Oceaneering International'ın (NYSE:OII) notunu düşürmesi ışığında, şirketin finansal ölçümlerine ve piyasa performansına daha yakından bakmak ek bir bağlam sunabilir. InvestingPro verilerine göre, Oceaneering International 2,36 milyar dolar piyasa değerine sahip ve 21,55 F/K oranıyla işlem görüyor ki bu oran yakın vadeli kazanç büyümesine kıyasla düşük kabul ediliyor. Şirketin 1Ç 2024 itibarıyla son on iki aydaki gelir artışı %15,29 gibi güçlü bir seviyede olup, 1Ç 2024 için çeyreklik gelir artışı %11,57'dir.
InvestingPro İpuçları, Oceaneering International'ın orta düzeyde borçla çalıştığını ve kısa vadeli yükümlülüklerini aşan likit varlıklara sahip olduğunu vurguluyor. Analistler, son on iki aydaki kârlılığının da gösterdiği gibi şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ediyor. Bununla birlikte, şirketin hissedarlara temettü ödemediğini ve %16,64'lük zayıf brüt kâr marjlarından muzdarip olduğunu belirtmek gerekir.
Oceaneering International'ın hisse senedini değerlendirmeyi düşünen yatırımcılar için, hisse senedi fiyat hareketlerindeki oynaklığı ve daha derin bir analiz sağlayabilecek ek 6 InvestingPro İpucunu dikkate almak faydalı olabilir. İlgilenen okuyucular bu ipuçlarını InvestingPro'n un Oceaneering International'a özel sayfasında bulabilir ve INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde edebilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.