SiriusXM (SIRI) 2024 ilk çeyrek kazanç raporunu açıkladı ve reklam gelirlerindeki %7'lik artışın 400 milyon doları aşmasıyla karışık bir finansal performans sergiledi ve bu da abonelik gelirlerindeki %1'lik hafif düşüşü dengelemeye yardımcı oldu. Şirketin düzeltilmiş FAVÖK'ü bir önceki yıla göre %4 artış göstererek %30'luk bir marja ulaştı. SiriusXM'in liderleri şirketin uzun vadeli yatırım stratejisine ve devam eden iş dönüşümüne duydukları güveni dile getirerek 2024'ün sermaye harcamaları için en yüksek yıl olacağını öngörüyor. Ayrıca abone sayılarında ileriye dönük bir iyileşme bekliyorlar ve tüm yıl için finansal beklentilerini yinelediler.
Önemli Çıkarımlar
- SiriusXM reklam gelirlerinde %7'lik bir artış kaydederek 400 milyon doların üzerine çıktığını bildirdi.
- Abonelik gelirlerinde %1'lik bir düşüş yaşandı, ancak şirket gelecekte iyileşme bekliyor.
- Düzeltilmiş FAVÖK bir önceki yıla göre %4 artarak %30'luk bir marj elde etti.
- 2024 yılının, FAVÖK'ü serbest nakit akışına dönüştürmeye odaklanarak, sermaye harcamaları için en yüksek yıl olması bekleniyor.
- SiriusXM yeni bir yayın uygulaması başlattı ve yeni kanallar ve şovlar gibi büyüme alanlarına yatırım yapıyor.
- Çok sayıda otomobil üreticisiyle yapılan ortaklıklar, araç içi platformunu genişletmeyi amaçlıyor.
- Müşteri hizmetlerini ve deneyimini geliştirmek için yapay zeka teknolojilerinden yararlanılıyor.
- Podcasting gelirleri %16 oranında artarak önemli bir büyüme alanı olarak öne çıktı.
- Şirket tüm yıl için finansal beklentilerini koruyor ve 2025'in ikinci yarısına kadar kaldıraç oranını azaltmayı bekliyor.
Şirket Görünümü
- SiriusXM, 2024 yılında temiz enerji teknolojisi yatırımlarını yaklaşık 50 milyon dolar artırmayı planlıyor.
- Şirket, 2025 yılının ikinci yarısına kadar güçlü bir bilanço ve hedef kaldıraç aralığını korumayı amaçlıyor.
Ayıya Yönelik Önemli Noktalar
- Abonelik geliri, daha yüksek ARPU'ya rağmen daha düşük ortalama abone tabanı nedeniyle hafif bir düşüş gösterdi.
- Serbest nakit akışı, yeni içerik harcamaları ve daha yüksek satıcı ödemelerine bağlı olarak 1Ç 2023'e göre %8 düştü.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Şirket, uzun vadeli yatırımları ve işletmenin devam eden dönüşümü konusunda iyimser.
- SiriusXM, özel podcast'ler ve yeni bir marka kampanyası da dahil olmak üzere çeşitli girişimler aracılığıyla talep oluşturmaya ve büyüyen kitlelere ulaşmaya odaklanıyor.
- Pandora ve Off-Platform segmenti, yayın akışı ve podcasting sayesinde toplam gelirde %7'lik bir artış bildirdi.
Eksiklikler
- Birinci çeyrekte toplam gelir 2,16 milyar dolar olarak gerçekleşti ve yıldan yıla sadece %1 artış gösterdi.
- SiriusXM segmenti geliri yıldan yıla %1 azaldı ve ARPU 15,36 dolar oldu.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Baş Ticaret Sorumlusu Joe Verbrugge'nin emekli olduğu ve pozisyonun doldurulması için aktif çabaların sürdüğü açıklandı.
- Fiyatlandırma stratejileri test ediliyor; Mart ayında bir fiyat artışı uygulandı ve araç içi paketler için farklı fiyat noktaları araştırıldı.
- İlk çeyrekte 45 milyon dolar tasarruf sağlanırken, yıl için 200 milyon dolar tasarruf hedefleniyor ve bunun bir kısmı işletmeye yeniden yatırılacak.
- Liberty işleminin 3. çeyreğin başlarında gerçekleşmesi bekleniyor.
- Pandora'nın marjlarındaki iyileşmeler, etkin para kazanma ve maliyet optimizasyonuna bağlanıyor.
InvestingPro İçgörüleri
SiriusXM'in son kazanç raporu, şirketin finansal sağlığı ve stratejik yönü hakkında incelikli bir tablo ortaya koydu. SiriusXM'in pazardaki konumunu daha iyi anlamak için bazı önemli InvestingPro Verilerini ve InvestingPro İpuçlarını inceleyelim.
InvestingPro Verileri, SiriusXM'in 11,31 milyar dolarlık bir piyasa değerine ve 9,13'lük bir F/K oranına sahip olduğunu vurguluyor, bu da piyasanın şirketi kazançlarına göre değerlediğini gösteriyor. 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı 8,54 ile biraz daha düşüktür ve geçmiş kazançlara dayalı potansiyel bir değer düşüklüğüne işaret etmektedir. Son on iki ayda gelir artışındaki marjinal düşüşe rağmen şirket, etkin maliyet yönetimini yansıtan %48,98'lik güçlü brüt kâr marjını korumuştur.
Bir InvestingPro İpucu, SiriusXM hisselerinin şu anda 52 haftanın en düşük seviyesine yakın işlem gördüğüne ve son üç ayda önemli bir fiyat düşüşü yaşadığına dikkat çekiyor. Bu durum, şirketin uzun vadeli stratejisine ve toparlanma kabiliyetine inanan yatırımcılar için bir alım fırsatına işaret edebilir. Ayrıca, Göreceli Güç Endeksi'nin (RSI) hisse senedinin aşırı satım bölgesinde olduğunu göstermesiyle, yakın vadede bir fiyat düzeltmesi potansiyeli olabilir.
Gelir arayan yatırımcılar da SiriusXM'in son dokuz yıldaki istikrarlı temettü ödemelerini cazip bulabilir. Şirketin temettü verimi %3,62 olup mevcut piyasa ortamında caziptir.
Daha kapsamlı analizler ve ek içgörüler arayanlar için InvestingPro, SiriusXM için https://www.investing.com/pro/SIRI adresinde daha fazla araştırılabilecek bir dizi ipucu sunuyor. Yatırım kararlarınızı geliştirmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirimden yararlanabilirsiniz. Şu anda InvestingPro'da SiriusXM için 9 ek InvestingPro İpucu mevcut olup, yatırımcılar için değerli içerik ve veriler sağlamaktadır.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.