Stericycle, Inc. (NASDAQ: SRCL) 2024 yılının ilk çeyreğinde gelirlerindeki düşüşe rağmen mali performansının iyileştiğini bildirdi. Şirket, bir önceki yılın ilk çeyreğine kıyasla düzeltilmiş hisse başına kazançta 0,08 dolarlık bir artış ve düzeltilmiş FAVÖK'te 4,9 milyon dolarlık bir artış açıkladı. Müşteriyi elde tutma ve nakit akışını geliştirmek için tasarlanan ve yeni başlatılan Shred-it ProtectPLUS hizmeti, tartışılan stratejik girişimler arasındaydı. Stericycle ayrıca, yeni bir tıbbi atık yakma fırınının inşası ve rota optimizasyonu girişimlerinin temel itici güçler olduğu operasyonel mükemmellik ve marj genişlemesine olan bağlılığını vurguladı.
Önemli Çıkarımlar
- Hisse başına düzeltilmiş kazanç bir önceki yılın aynı dönemine göre 0,08 dolar arttı.
- Düzeltilmiş FAVÖK, 2023'ün ilk çeyreğine kıyasla 4,9 milyon dolar arttı.
- Gelir, daha yüksek alacak hesapları ve artan yıllık teşvik planı ödemeleri nedeniyle 104 milyon dolar azaldı.
- Düzeltilmiş faaliyet geliri 90,5 milyon dolara veya gelirlerin %13,6'sına yükseldi.
- Serbest nakit akışı ikinci çeyrekte iyileşme beklentisiyle 97,6 milyon dolar olarak gerçekleşti.
- Stericycle'ın borç kaldıraç oranı 3,51 kat olarak gerçekleşti ve yılın ilerleyen dönemlerinde 2,5 ila 3 kata dönmesi hedefleniyor.
- Şirket, Newsweek tarafından işyeri çeşitliliği ve kadın dostu olması nedeniyle takdir edildi.
- Başta SG&A'daki azalmalar olmak üzere yıl içinde 40 milyon ila 45 milyon dolar arasında maliyet tasarrufu bekleniyor.
- Güvenli Bilgi İmha segmenti, rotaların yeniden dengelenmesine odaklanarak ivme kazanıyor.
- Stericycle, Steri-Safe gibi abonelik hizmetlerinin büyüme potansiyeli göstermesiyle hizmet tabanlı bir modele geçiş yapıyor.
Şirket Görünümü
- Nakit akışının ikinci çeyrekte iyileşmesi ve yılın ilerleyen dönemlerinde pozitife dönmesi beklenmektedir.
- Uzun vadeli borç kaldıraç oranı hedefi 2,5 ila 3 kat aralığına dönecek şekilde belirlenmiştir.
- Stericycle, özellikle büyük miktarlı jeneratör segmentinde olmak üzere düzenlenmiş atık işindeki büyüme potansiyeli konusunda iyimserdir.
Ayıya Yönelik Önemli Noktalar
- 2024'ün ilk çeyreğindeki gelir düşüşü temel olarak artan alacak hesapları ve daha yüksek yıllık teşvik planı ödemelerinden kaynaklanmıştır.
- Ocak ayındaki olumsuz hava koşulları Shred-it işini etkileyerek gelir kaybına yol açmıştır.
- Şirket, SOP fiyat dalgalanmalarından kaynaklanan rüzgarlarla mücadele ediyor, ancak bunların yılın ikinci yarısında hafiflemesi bekleniyor.
Yükselen Önemli Noktalar
- Düzeltilmiş faaliyet geliri ve düzeltilmiş seyreltilmiş hisse başına kazanç bir önceki yıla göre artmıştır.
- Stericycle, Shred-it işinin küçük ve orta ölçekli işletme segmentinde organik büyüme yaşamaktadır.
- Yeni bir paket hizmet olan ProtectPLUS'ın nakit akışını ve müşteriyi elde tutmayı iyileştirmesi bekleniyor.
Eksiklikler
- Kağıt fiyatlarındaki düşüşün ikinci çeyrekte şirketin performansını yaklaşık 5 milyon dolar etkileyeceği tahmin ediliyor.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- ProtectPLUS için yeni müşteriler edinmeye odaklanılmıştır ve mevcut müşterilere çapraz satış için gelecekte fırsatlar bulunmaktadır.
- İşlem bazlı modelden hizmet bazlı modele geçiş devam etmekte olup, abonelik hizmetlerinin büyümeyi desteklemesi beklenmektedir.
- Vergi sezonunun Shred-it'in işleri üzerindeki mevsimsel etkisi küçük olmuştur ve ileriye dönük olarak istikrar beklenmektedir.
InvestingPro İçgörüleri
Stericycle, Inc. (NASDAQ: SRCL) son çeyrekte gelirlerinde kayda değer bir düşüşle zorluklarla karşılaştı. Ancak, şirketin stratejik girişimleri ve operasyonel mükemmelliğe odaklanması potansiyel bir geri dönüşe işaret ediyor. İşte InvestingPro'nun en son verilerine ve analizlerine dayanan bazı bilgiler:
- Stericycle'ın piyasa değeri 4,24 milyar dolar olup şirketin sektördeki büyüklüğünü ve ölçeğini yansıtmaktadır.
- Son dönemdeki performansına rağmen analistler Stericycle'ın gelecekteki kârlılığı konusunda iyimserliğini koruyor. InvestingPro Tips'e göre, net gelirin bu yıl artması bekleniyor ve şirketin kârlı hale geleceği tahmin ediliyor.
- Stericycle'ın hisseleri geçtiğimiz hafta önemli bir düşüşle dalgalanma yaşadı ve bu da bir başka InvestingPro İpucu olan Göreceli Güç Endeksi'ne (RSI) göre aşırı satım bölgesinde olabileceğine işaret ediyor.
InvestingPro verileri ayrıca, 2024 yılının 1. çeyreği itibariyle son on iki ay için 52,77'lik bir F/K oranı (düzeltilmiş) ortaya koyuyor ve bu da yatırımcıların gelecekteki kazanç artışı beklentilerini gösteriyor. Şirketin brüt kâr marjı %37,86'dır ve satılan malların maliyeti hesaba katıldıktan sonra gelirin önemli bir kısmını elinde tutma kabiliyetini göstermektedir.
Stericycle'ın finansal sağlığı ve hisse senedi performansını daha derinlemesine incelemek isteyen okuyucular için InvestingPro ek bilgiler ve metrikler sunuyor. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak, Stericycle için toplam 7 InvestingPro İpucuna erişim içeren yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliğinde ekstra %10 indirim kazanabilirsiniz. Bu değerli kaynakları keşfetmek için https://www.investing.com/pro/SRCL adresini ziyaret edin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.