Perşembe günü Citi, Compass Group PLC hisseleri (CPG:LN) (OTC: CMPGY) üzerindeki Al notunu yineleyerek fiyat hedefini £26.00 olarak korudu. Firma, şirketin 15 Mayıs 2024 tarihinde açıklanması beklenen 2024 yarı yıl sonuçlarında potansiyel bir yükseliş bekliyor.
Citi'nin analizi, Compass Group'un faiz ve vergi öncesi kar (FVÖK) marjının 25 baz puan daha yüksek olabileceğini ve gelirlerin Visible Alpha konsensüsünün %2,5 üzerinde olabileceğini gösteriyor. Bu, yatırımcı duyarlılığı açısından önemli olan %6'lık bir FVÖK performansı anlamına gelebilir.
Compass Group'un güçlü organik büyüme geçmişine rağmen, konsensüs 2026 yılına kadar FVÖK marjlarında 2019'daki %7,4 seviyesine geri dönüş öngörmediğinden, öngörülen marj iyileşmesi özellikle dikkat çekicidir. Citi, 2024'ün ilk yarısını Compass Group'un marjları için potansiyel bir "tatlı nokta" olarak tanımlıyor ve bu pozitif sapmaya katkıda bulunabilecek çeşitli faktörlere atıfta bulunuyor.
Firma, beklenen marj artışı için üç temel etkenin altını çiziyor: En yüksek artış potansiyeline sahip olan maliyet ve fiyatların birbirini yakalaması; devam eden işe dönüş eğilimleri ve hayati sektörlerde istihdam yaratılmasıyla desteklenen ilk çeyrekteki benzer hacim büyümesinin sürmesi ve yılın ikinci yarısında planlanan ve marjları azaltması muhtemel yeni sözleşme açılışlarının etkisi.
Citi ayrıca Compass Group yönetiminin gelecek sonuçlarla birlikte beklentilerini yukarı yönlü revize edebileceğini öngörüyor. Ayrıca, birleşme ve satın almalar veya elden çıkarmalarla ilgili herhangi bir güncelleme piyasa tarafından olumlu karşılanabilir. Şirketin Compass Group'a ilişkin olumlu görüşü, beklenen bu gelişmelerin arka planında yer alıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.