EuroDry Ltd. (NASDAQ: EDRY), Yönetim Kurulu Başkanı ve CEO'su Aristides Pittas ve CFO'su Tasos Aslidis ile yaptığı bir konferans görüşmesi sırasında 2023 yılının dördüncü çeyreğine ilişkin mali sonuçlarını açıkladı. Şirket bu çeyrekte toplam 15,9 milyon dolar net gelir ve 0,3 milyon dolar net kâr elde ettiğini bildirdi. Düzeltilmiş net gelir 1,9 milyon dolar, düzeltilmiş FAVÖK ise 6,6 milyon dolar olarak gerçekleşti. Mütevazı net gelire rağmen şirket 273.120 adet adi hisse senedini 4,1 milyon dolar karşılığında geri satın aldı. İleriye dönük olarak EuroDry, minimum filo büyümesi ve navlun piyasalarındaki potansiyel artışlarla desteklenen piyasa oranlarının 2024 yılında güçlenmesini bekliyor.
Önemli Çıkarımlar
- 2023 yılının 4. çeyreğinde toplam net gelir 15,9 milyon dolar, net kar ise 0,3 milyon dolar olarak gerçekleşmiştir.
- Çeyrek için düzeltilmiş net gelir 1,9 milyon dolar ve düzeltilmiş FAVÖK 6,6 milyon dolar oldu.
- Şirket 273.120 hisseyi 4,1 milyon dolar karşılığında geri satın aldı.
- EuroDry'ın filosu, tamamı kısa dönemli kiralamaya tabi 13 gemiden oluşuyor.
- Piyasa fiyatlarının 2024 yılında iyileşmesi bekleniyor.
- Şirketin odak noktası hisse geri alımları ve yatırım fırsatları için piyasayı izlemek olacaktır.
Şirket Görünümü
- Piyasa fiyatlarının gemi başına günlük 10.000 doların üzerinde olması bekleniyor.
- Ortalama borç marjı %2,46, toplam üst düzey borç maliyeti ise %7,8 olarak bildirilmiştir.
- Nakit ve varlık bakiyesi 104,8 milyon $'lık yükümlülüklere karşılık 27,5 milyon $'dır.
- Filonun piyasa değerinin 239 milyon dolar olduğu ve hisse başına NAV'ın 51 doları aştığı tahmin ediliyor.
- Fiyatlar uygun olduğu takdirde eski gemileri satmayı planlıyor.
Önemli Ayı Gelişmeleri
- Şirket, 2023 yılının tamamı için 2,9 milyon dolar net zarar bildirdi.
- Toplam borç geri ödemeleri 2025 ve 2026 yıllarında 9,7 milyon dolara düşecek.
Yükselen Önemli Noktalar
- Şirketin hisse geri alımları devam etmekte olup, hisse senetleri 20 doların üzerinde işlem görürken, ortalama 15 dolarlık bir fiyattan alımlar yapılmakta ve bu da potansiyel hissedar değeri artışına işaret etmektedir.
- Nakit akışı başabaş seviyesinin gemi başına günlük 12.378 dolar, FAVÖK başabaş seviyesinin ise gemi başına günlük 8.000 dolar olması öngörülüyor.
Kaçırılanlar
- Şirket, 2024 yılı için olumlu görünüme rağmen, önümüzdeki çeyrekte zararların düzeltilmiş rakamlara yansımasını bekliyor.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Kızıldeniz'deki aksaklıkların deniz taşımacılığı üzerindeki etkisi tartışıldı.
- Yeni gemi siparişlerini etkileyen tersane mevcudiyetindeki kısıtlamalara değinildi.
- Çin ekonomisi ve küresel ekonomik koşullar da dahil olmak üzere, gemi kiralama oranlarındaki potansiyel iyileşme ve talebi etkileyen faktörler gözden geçirildi.
- Panama Kanalı'ndaki kuraklığın ticaret rotaları üzerindeki etkisine dikkat çekildi.
EuroDry Ltd. hisse geri alımları ve ihtiyatlı piyasa yatırımları yoluyla hissedar değerini artırmaya yönelik stratejik planlarıyla gelecek konusunda ihtiyatlı iyimserliğini koruyor. Şirket önümüzdeki üç ay içinde ilk çeyrek sonuçlarını açıklayarak performansı ve stratejik yönü hakkında daha fazla bilgi verecek.
InvestingPro Analizleri
EuroDry Ltd. (NASDAQ: EDRY), yatırımcıların değerli bulabileceği birkaç temel ölçüm ve InvestingPro İpuçları ile kayda değer bir performans gösterdi. InvestingPro'nun son verilerine göre, şirketin Piyasa Değeri 59,7 milyon $ olup, nakliye sektöründe nispeten küçük sermayeli bir oyuncu olduğunu göstermektedir. Zorlu bir yıl geçirmesine ve 2023 yılının tamamı için net zarar açıklamasına rağmen, şirketin hisseleri önemli bir fiyat artışı yaşadı ve %97,54'lük 52 haftanın En Yüksek Fiyat Yüzdesi ile 52 haftanın en yüksek seviyesine yakın işlem görüyor.
InvestingPro İpuçları, EuroDry'ın önemli bir borç yüküyle çalıştığını ve 27,5 milyon dolarlık nakit ve varlık bakiyesine karşılık şirketin bildirdiği 104,8 milyon dolarlık toplam yükümlülükleriyle uyumlu olan borçlarının faiz ödemelerini yapmakta zorlanabileceğini öne sürüyor. Öte yandan analistler şirketin bu yıl kârlı olacağını ve net gelirinin artacağını öngörüyor. Bu tahminler, şirketin hisse geri alımlarına ve piyasa yatırımlarına stratejik olarak odaklanmasına yansıyabilir.
Ayrıca, şirketin F/K Oranı -20,22'dir ve 2023'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş rakam -20,83'tür; bu da yatırımcıların şirketin kazanç potansiyeli hakkındaki şüpheciliğini yansıtmaktadır. Bununla birlikte, aynı dönem için PEG Oranı 0,19'dur ve bu da beklenen kazanç artışını sağlayabilirse şirketin büyüme beklentilerinin değerinin altında olabileceğini gösterebilir.
Daha derin bir analizle ilgilenen yatırımcılar https://www.investing.com/pro/EDRY adresinde EuroDry Ltd. için daha fazla InvestingPro İpucu keşfedebilir, toplam 14 ek ipucu mevcuttur. InvestingPro aboneliği almayı düşünenler PRONEWS24 kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.