Çarşamba günü JPMorgan, International Consolidated Airlines Group SA (IAG:LN) (OTC: ICAGY) hisseleri üzerindeki Overweight notunu 2,50 EUR sabit fiyat hedefiyle teyit etti. Finans kuruluşu, şirketin 2024 yılı ilk çeyrek sonuçlarını beklerken IAG'yi Pozitif Katalizör İzlemesine aldı.
JPMorgan analisti, ilk çeyreğin Ağ Taşıyıcıları için EBIT katkısı açısından tipik olarak en küçük olduğunu, ancak mevcut fiyatlandırma ortamının 2024 için EBIT yükseltmelerine yol açabileceğini belirtti.
Analist, hem ilk çeyrek hem de yaklaşan yaz sezonu için olumlu fiyatlandırma dinamiklerine atıfta bulunarak, konsensüs FVÖK yükseltmeleri için potansiyel bir itici güç olarak çeyrek sonuçlarına ilişkin iyimserliğini dile getirdi. JPMorgan, 2024 yılı için Yolcu ünitesi gelir artışında hafif bir artış öngörüyor.
Firma, öngörülemeyen aksaklıklar dışında önemli bir maliyet dengelemesi beklemiyor. 2024 için halihazırda sağlanan %1-2'lik rehberlik aralığında yakıt dışı CASK üzerinde en yüksek baskının ilk çeyrekte görülmesi muhtemel.
JPMorgan, 2024 yılında IAG için Bloomberg medyan konsensüsünün yaklaşık %8 üzerinde 3,7 milyar Avro FVÖK öngörüyor. Bu tahmin, daha önce 2023 sonuçları sırasında verilen herhangi bir açık yönlendirme olmadan geliyor.
Aralık 2025 için belirlenen fiyat hedefi, son kapanış fiyatına kıyasla yaklaşık %40'lık bir potansiyel artışa işaret ediyor. JPMorgan'a göre, IAG hisseleri 2025 tahmini kazançlarının 3,5 katından işlem görüyor ve bu da salgın öncesi medyan katsayısına kıyasla yaklaşık %50'lik bir iskonto anlamına geliyor. Olumlu görünüm, mevcut değerlemeye ve havayolu grubu için gelir ve kazançlarda beklenen büyümeye dayanıyor.
InvestingPro İçgörüleri
International Consolidated Airlines Group SA (OTC: ICAGY), InvestingPro'nun gerçek zamanlı verilerinin potansiyelini vurgulamasıyla yatırımcılar için cazip bir durum sunuyor. Şirket şu anda düşük bir kazanç katsayısıyla işlem görüyor ve 2023'ün 4. çeyreğinde sona eren son on iki ay itibariyle düzeltilmiş F/K oranı 3,55, bu da hisse senedinin kazançlarına göre değerinin altında olabileceğini gösteriyor. Bu durum, JPMorgan'ın mevcut değerlemelere dayalı olarak önemli bir yukarı yön öneren analiziyle uyumludur.
Ayrıca ICAGY, Yolcu Havayolları sektöründe önde gelen bir oyuncu olarak öne çıkıyor. Aynı dönemde %27,69'luk güçlü bir gelir artışı ile şirketin mali sağlığı olumlu bir yörüngede görünüyor. Bu durum, verimli operasyonları ve güçlü fiyatlandırma gücünü yansıtan %26,86'lık sağlıklı brüt kâr marjıyla da destekleniyor.
InvestingPro İpuçları ayrıca analistlerin şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ettiklerini ve JPMorgan'ın iyimser bakış açısının da bunu desteklediğini vurguluyor. Daha fazla bilgi edinmek isteyen yatırımcılar için ICAGY'ye yönelik 6'dan fazla InvestingPro İpucu mevcut ve bunlar şirketin finansalları ve piyasa pozisyonu hakkında daha derinlemesine bilgi veriyor. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim kazanabilir ve bu değerli ipuçlarına erişebilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.